Howard Friend сравнивает трейдеров тренда со свинг-трейдерами. Кроме того, он дает понимание свинг-трейдинга, используя стратегии Бычьего и Медвежьего капканов.

 

Есть множество разных подходов к торговле, но следование за трендом является одним из самых популярных. В течение долгого времени изучая поведение рынка, я могу подтвердить широко распространенное убеждение, что у рынков есть сильная тенденция к тренду, и торгуя в направлении тренда, можно удержаться на прибыльной стороне.

Цель трейдера тренда состоит в том, чтобы идентифицировать текущий тренд, открыть позицию в направлении тренда и держать эту позицию, пока тренд не изменится. Затем открывается позиция в направлении нового тренда.

Чтобы определить тренд, я бы использовал самую простую форму распознавания тренда - восходящий тренд - это ряд более высоких пиков и долин, а нисходящий тренд - ряд более низких пиков и долин. Графики 1 и 2 показывают примеры трендов - медвежий рынок на S&P 500 и бычий рынок в EUR / USD.


График 1 – недельный график индекса S&P 500
Обратите внимание на Графике 1, что, продав на прорыве первого свинг-минимума (S) и оставаясь в короткой позиции, несмотря на все корректирующие сильные откаты к свинг-максимумам (R), трейдер тренда может получить большую прибыль за длительный период времени.


График 2 – недельный график EUR/USD
На Графике 2 большую прибыль можно было получить за длительный период времени, купив на первом прорыве сопротивления (R) и держа длинную позицию через все коррекции (S).

Ловушка торговли по тренду - пилообразные движения

Торговля по тренду никак не может обойтись без своих ловушек. Все безоблачно, пока тренды достаточно сильны, чтобы принести большую прибыль, как показано в предыдущих примерах. Трудность состоит в том, что так случается далеко не всегда. Часто сигнал покупки или продажи на прорыве уровня поддержки или сопротивления не находит достаточно сторонников, чтобы довести дело до конца. Вместо этого рынок вдруг разворачивается, демонстрируя то, что известно как "whipsaw" - пилообразные движения. Они по настоящему отравляют жизнь трейдерам тренда! Посмотрите на множество таких движений, которые случились на графике USD/JPY.


График 3 – недельный график USD/JPY

Еще одна ловушка торговли по тренду - неэффективное использование капитала

Другая проблема, перед которой оказывается трейдер тренда, это неэффективное использование торгового капитала. Несмотря на то, что рынки "имеют тенденцию двигаться трендами", случаются длительные периоды, когда они застревают в боковой торговле, ведущей в никуда. По определению, трейдер тренда должен пересидеть эти коррекции, ожидая тренда, чтобы возобновить торговлю, не связывая капитал, ограничивая возможности, которые могут возникнуть в другом месте.

Решение - Выбор времени входа в тренд и выхода из него

Решение этой проблемы - выбор времени работы в рынке так, чтобы торговый капитал не был постоянно связан. В восходящем тренде это означало бы покупку около минимума коррекции и выход около свинг-максимума, но у этой стратегии могут быть свои собственные недостатки. Когда начинается коррекция, никто не может быть уверен, как далеко она пойдет или как долго продлится.

Технические аналитики используют процентные ретрейсменты (например, по Фибоначчи), чтобы измерить, где должна закончиться коррекция, но здесь нет никаких незыблемых правил, кроме, возможно, правила теории Доу, что ретрейсменты должны быть ограничены 2/3 от предыдущего колебания. Если уровень 2/3 оказался пробит, тренд, вероятно, изменил направление.

Свинг-трейдинг - Более гибкий и хирургический подход

Все это привело меня к методам свинг-трейдинга, которые, я уверен, являются более гибкими и более точными чем торговля по тренду, можно сказать, хирургическими техниками.

Цель свинг-трейдера не состоит в том, чтобы оседлать тренд и ехать на нем через все коррекции, как трейдер тренда. Свинг-трейдер пытается захватить те взрывные 2 - 4 барные колебания цены, которые так распространены. Многие сделки, открытые свинг-трейдером, будут идти в направлении тренда, а некоторые будут и противотрендовые. Свинг-трейдера более беспокоит импульс цены, чем тренд, он в любой момент времени ищет путь наименьшего сопротивления.

Есть ли условия, которые с большей вероятностью заставят цену двинуться взрывным образом?

Я полагаю, что такие есть, и постараюсь продемонстрировать, почему я думаю, что так происходит. Торговые сетапы, которые я собираюсь показать Вам, основаны на моей теории, что многие из этих взрывных шагов происходят, как результат ложных прорывов поддержки и/или сопротивления. Кажется, что для того, чтобы рынок сделал сильное движение в данном направлении, значительное количество трейдеров должно стоять в ошибочной позиции. Быки и медведи должны питаться, а свежее мясо, которое они потребляют, поступает именно от ошибающихся трейдеров!

Введение в понятия Бычий и Медвежий капкан!

Когда пробит уровень поддержки, например, свинг-минимум, на рынке часто появляется новый интерес как у покупателей, так и у продавцов. Толпа, живущая под девизом "покупай на минимуме" начинает поиск на прежних дешевых уровнях, в то время как те, кто ждет прорыва или следует тренду, продают на прорыве, ожидая продолжение снижения. Если прорыв вниз не сможет развить хорошее движение, разочарованные короткие продавцы закрывают свои позиции, подвигая рынок вверх и создавая пилу. Рост рынка усиливается теми, кто предпочитал "посидеть и подождать", а теперь входят после того, как большинство карт известны, а масса "покупай на минимуме" добавляет к их длинным позициям, вознаграждая за храбрость в сопротивлении прорыву вниз. Получающееся в результате всего этого ралли часто длится в течение нескольких баров цены, представляя собой прибыльную торговую возможность для свинг-трейдера.

Графическая иллюстрация Медвежьего капкана (обратные критерии будут верны для Бычьего капкана),

Вот некоторые примеры Бычьего и Медвежьего капканов в действии:





Правила торговли

Какие правила торговли можно использовать, чтобы извлечь пользу из этих ловушек рынка? Как мы узнаем, когда сработает Бычий или Медвежий капкан? Давайте рассмотрим сигнал покупки Медвежьего капкана и два триггера входа, которые использую я.

Сигнал Покупки Медвежьего капкана первого типа

Первая и самая очевидная стратегия состоит в том, чтобы открыться вверх на прорыве выше максимума бара прорыва. Когда свинг-минимум пробит, прочертите линию выше максимума бара, на котором произошел прорыв - это будет триггером покупки. Если рынок пробьется выше этой линии, то все продавцы прорыва (свинг-минимума) будут пойманы в ловушку, а их позиции будут терять деньги. Они будут закрывать свои короткие позиции, толкая цену вверх, а это и есть то самое движение, которое мы пытаемся захватить.



Я разместил бы защитный стоп-лосс ниже минимума последних двух баров. Если рынок откатится через эту точку, будет утвержден первоначальный прорыв вниз и, скорее всего, за этим последуют большие продажи. Стоит отметить, что, поскольку эта стратегия работает внутри бара, то есть Вы покупаете "на стоп-ордере" прежде, чем закроется бар, будет существовать возможность пилы внутри бара против Вас.

Триггер сработает на движении вверх, стоп сработает на откате к новому минимуму двух баров, возможно, перед ростом котировок рынка в следующие несколько баров, как можно было бы ожидать. По моему опыту, это случается не слишком часто и риск этого незначителен, но тем не менее, его нужно учитывать.



Сигнал Покупки Медвежьего капкана второго типа

Альтернативный метод входа состоит в том, чтобы открыться вверх на первом закрытии выше пробитого свинг-минимума, если есть поддержка другим признаком силы, вроде закрытия в верхней части диапазона или более высокого закрытия. Этот сигнал, возможно, не столь силен, как первый, потому что не все продавцы первоначального прорыва остаются в игре на данном этапе, но в действительности является ранним признаком слабости медведей. И здесь я поместил бы защитный стоп ниже минимума последних двух баров, на всякий случай.



Где брать прибыль?

Как только позиция установлена, следует подумать, где из нее нужно выйти? Чаша Святого Грааля свинг-трейдера, сказал бы я, это сильные 2 - 4 барные колебания цены и я, конечно, искал бы сильное движение в свою пользу в пределах 4 баров цены. Я использовал бы это движение, чтобы выйти из позиции.

Я также хотел бы взять часть прибыли на предыдущих свинг-максимумах или свинг-минимумах, поскольку трейдеры имеют тенденцию фиксировать позиции в этих точках. Ключ здесь состоит в том, чтобы взять со стола хоть некоторую прибыль, поскольку колебание рынка может развернуться быстрее, чем хотелось бы. Возьмите свою прибыль и ждите другого сетапа!



Надеюсь, что я дал Вам пищу для размышлений и Вы будете смотреть на ценовые графики и торговые возможности с новой, захватывающей точки зрения. Желаю Вам всего наилучшего в Вашей торговле!

Howard Friend

© The Forex Journal • Декабрь 2009
© Перевод: www.kroufr.ru

Правила Черепах – это не только пробойные сигналы. Мы протестировали их на валютном портфеле, инкорпорировав правила определения позиций с учетом волатильности, которые были важной частью черепашьего подхода.

Одна из наиболее популярных торговых стратегий за последние 30 лет это стратегия «Черепах». Ричард Денис и его партнер Билл Эккардт попробовали проверить, возможно ли научить торговать любого человека с прибылью, если он будет следовать набору системных правил, которые определяют размер позиции, а также точки входов и выходов. Их система была предметом многочисленных дебатов, а также подверглась в течение последних лет многочисленным искажениям и неверным интерпретациям.

Система, которая была разработана в 1980-х годах и нацелена на торговлю большим портфелем фьючерсов (изначально он включал в себя фьючерсные контракты на швейцарский франк, французский франк, немецкую марку, британский фунт, канадский доллар и японскую иену), основывалась на ловле среднесрочных и долгосрочных трендов.

Мы решили проверить, насколько она применима к работе на срочном рынке форекс. Мы протестируем оригинальные черепашьи правила на семи валютных парах с тестовым периодом девять лет по разным ценовым данным, и посмотрим, как работает система. 

Базовые правила черепах.

С оригинальной системой черепах можно ознакомиться на сайте OriginalTurtles.org. На этом сайте в свободном доступе выложен 37-страничный документ. Его автор бывший участник черепашьего проекта Куртис Фейт. Он решил ознакомить общественность с правилами системы, после того как другой бывший участник эксперимента, нарушив моральные нормы начал продавать эту систему за деньги. Система, которую мы будем тестировать, это Система – 2, описанная в указанном документе. Ее правила также содержатся в книге «Путь черепахи» The Way of the Turtle (McGraw-Hill, 2007).

Черепашья система это пробойная система следования тренду. Существуют краткосрочная и долгосрочная версии системы.

В данном случае мы проведем эксперимент с долгосрочной версией системы. Согласно ее правилам, вход на рынок осуществляется после пробоя 55-дневного максимума или минимума (то есть мы входим на рынок выше самой высокой цены за последние 55 дней или ниже самой низкой цены за последние 55 дней). Выход осуществляется при пробое 20-дневного максимума или минимума в противоположном направлении. Система пытается ловить среднесрочные и долгосрочные тренда, средняя прибыльная позиция удерживается примерно в течение двух месяцев На рисунке 1 мы видим пример сделки по паре евро/доллар.



Рисунок 1. Вход по долгосрочной черепашьей системе осуществляется на 55-дневном пробое, выход на 20-дневном пробое. Длинная сделка открыта после пробоя 55-дневного максимума. В ходе рыночного ралли открыто три дополнительных сделки. Стоп-лосс сдвинут вверх в результате открытия дополнительных сделок. Все сделки были закрыты через три месяца, после того как цена пробила вниз 20-дневный минимум.

Правила выхода более важны, чем правила входа. В систему внесено несколько правил, которые определяют размер сделки и размещение стопа. Позиции «нормализуются» в соответствии с волатильностью, таким образом, риск в долларах остается одинаковым для всех сделок и для всех рынков. Как отмечает Фейт, этот подход помогает усилить преимущества диверсификации.

Черепахи использовали концепцию, которую Ричард Деннис и Билл Эккардт назвали N, чтобы представить базовую волатильность на определенном рынке. N просто представляет собой 20-дневную экспоненциальную среднюю скользящую истинного диапазона. Чтобы рассчитать N используется следующая формула:

N = (19*PDN*TR)/20
Гдe
PDN = Previous Day’s N  (N предыдущего дня)
TR = Current Day’s True Range (Истинный диапазон текущего дня)

Поскольку формула требует значения N для предыдущего дня, вам необходимо начать с 20-дневной простой средней скользящий истинного диапазона для начала расчетов.

Коррекция на волатильность доллара.

Первый шаг в определении размера позиции это определение волатильности доллара представленную через  базовую волатильность рыночной цены (которая определяется при помощи N). Это звучит более сложно, чем есть на самом деле. Для этого мы используем очень простую формулу:

Волатильность доллара = N * доллары на поинт.

Коррекция позиции в зависимости от волатильности.

Черепахи строят позиции при помощи элементов, которые называются юнитами, При расчете юнита используется показатель N. Таким образом, юнит для данного рынка и товара рассчитывается при помощи следующей формулы:

Юнит = 1% депозита/на рыночную волатильность доллара.
Или
Юнит = 1% депозита/ (N * доллар на поинт).

Пример.
Фьючерсы на солярку.
N = 0.0141
Размер депозита  = 1.000.000
Долларов на пункт = 42, 000 (42, 000 контрактов, чья цена котируется в долларах).
Размер юнита = =  (0.01*1,000,000)/(0.0141*42,000) = 16.88

Поскольку невозможно торговать нецелым количеством контрактов, то наша позиция будет равна 16 контрактам.

Также система использует пирамиду торговых входов, увеличивая объем позиции, когда рынок двигается в направлении нашей сделки. После первого сигнала на вход, система добавляет три дополнительных позиции (которые называются «юнитами»), если рынок продвинулся в сторону открытой позиции на половину 20-дневного ATR. Например, если мы открываем длинную позицию на рынке по цене 100.00, а ATR в это время равен 5 пунктам, следующая длинная позиция, открывается по цене 102.50.

Стоп-лосс по системе в 2 раза больше 20-дневного ATR, скорректированного по отношению к последней сделке, когда рынок двигается в направлении открытой позиции. В предыдущем примере сделки, стоп-лосс необходимо было разместить на уровне 90. Если бы ATR при открытии второй позиции (по цене 102.50) был бы 4 пункта, то стоп для обеих открытых позиций стал бы 102.50 - (2*4.00) =94.50.


Историческое тестирование

Все тесты проводились по дневным данным для периода с 1 июня 2000 года по 1 июня 2009 с использованием МТ4. Правила применялись к семи валютным парам: евро/американский доллар, британский фунт/американский доллар, американский доллар/японская иена, новозеландский доллар/американский доллар, австралийский доллар/американский доллар, американский доллар/швейцарский франк, евро/японская иена. На рисунке 2 показаны спреды для каждой валютной пары, которые использовались в процессе тестирования. Начальный депозит составлял 100.000 долларов. Стратегия тестировалась также на бумаге для пары EUR/USD для периода с января 2009 года по июнь 2009. Полученные результаты сошлись с результатами теста.



Рисунок 2. Спреды. Затраты на сделки были разными. Мы определили для теста следующие спреды.

Тестовые результаты.

В Таблице 2 на рисунке 3 приведены результаты тестов. Работа системы не была одинаково хорошей для всех валютных пар. 5 из 7 валютных пар дали положительную среднюю годовую прибыль (при этом по трем из них она была выше 20%), однако средняя прибыль для всего портфеля составила всего 11%. Четыре пары дали либо умеренные, либо плохие результаты. Некоторые, включая NZD/USD и AUD/USD, давали очень большие просадки (более 60%).  Средняя максимальная просадка составила 47%.



Рисунок 3. Средняя годовая прибыль по 5 из 7 валютных пар была положительной, общая средняя составила 11% - по сравнению со средней максимальной просадкой 47%.

Рисунок 4 помогает нам представить разницу в кривых депозита для таких пар как EUR/USD
и NZD/USD. На графике кривой депозита первой из этих пар новые максимумы формировались как минимум каждые два года, тогда как вторая пережила очень хороший период между 2002 и 2005 годами, за которыми последовала просадка, длившаяся до середины 2008 года – почти в течение трех лет.



Рисунок 4. Кривая депозита EUR/USD формировала новые максимумы раз в два года или чаще. Кривая депозита NZD/USD сильно отличается от предыдущей. В 2002-2005 годах работа по системе для пары была прибыльной, однако затем мы наблюдаем трехлетнюю просадку.

Как и любая система, основанная на следовании тренду, Система Черепах генерирует достаточно прибыльные сделки, когда рынок двигается направленно, например, как во время экономического кризиса. В это время по паре EUR/USD была сгенерирована сделка, которая дала прибыль около 70% начального депозита. Прибыльные сделки являются исключением из правил – для всех пар процент прибыльных сделок ниже 50% и для всех кроме одной меньше 40%. Однако отношение средней прибыльной сделки к средней убыточной сделке показываем нам, что первая примерно в два с половиной раза больше второй для портфеля в целом.

Просадки, как правило, являются результатом «сделок пилы» - т.е. ложных пробоев, когда позиция открывается в одном направлении, однако цена быстро разворачивается, останавливая сделку (этот процесс на нетрендовой рынке может повторяться много раз, что дает в результате длинные серии убыточных сделок).

Подобное мы наблюдали между 2005 и 2008 годами для таких пар как AUD/USD и NZD/USD. На рисунке 5 мы видим примеры убыточных сделок для пары NZD/USD.



Рисунок 5. Для системы черепах также как для любого трендового подхода характерны серии неприбыльных сделок на нетрендовых рынках.

Корректировка.

Наши результаты показали, что вполне возможно увеличить прибыльность по системе за счет простого уменьшения параметра выхода, который позволим нам быстрее ликвидировать сделки в случае откатов. В Таблице 3 на Рисунке 6 приведены итоги тестирования для каждой валютной пары использования 10-дневного неоптимизированного выхода.

В результате этой модификации средняя максимальная просадка снизилась на 9%, тогда как средняя годовая и медианная годовая прибыль выросла на 3%. Кроме улучшения соотношения риска к прибыли, использование более быстрого выхода также позволило увеличить средний коэффициент прибыли на 4%; меньше позиций достигало точки стоп-лосса. Соотношение средней прибыли к среднему убытку почти не изменилось, медианное соотношение снизилось с 2.58 до 2.37. Однако это изменение также привело к тому, что мы заключали больше сделок. Дополнительные возможности на вход часто открывались в середине долгосрочных трендов, именно они во многом и обеспечили рост прибыльности системы. Следует отметить, что при введении правила укороченного входа все пары оказались прибыльными. Больше всего от этой модификации выиграли такие пары как AUD/USD
NZD/USD пострадали больше всего. Однако по этим парам максимальные просадки снизились на 25 и 8% соответственно.



Рисунок 6.

Торговля по Черепашьей системе

Поскольку сильные движения, на которые рассчитывает система Черепах являются нечастыми, трейдерам необходимо подготовиться к тому, что их могут ожидать длительные просадки, прежде чем они получать награду в виде прибыли. Оригинальная система вполне неплохо работала на нашем валютном портфеле, при этом простая модификация без оптимизации – сокращение параметра выхода вдвое -  позволила нам значительно улучшить прибыльность системы и снизить просадки, увеличив общую прибыль. Другие модификации могут еще улучшить работу системы.


© DANIEL FERNANDEZ, CURRENCY TRADER
© Перевод: www.kroufr.ru

Анализ адаптивной пробойной техники. Пробой диапазона, установленного в первые рабочие часы недели является прибыльным торговым сетапом.

 

 

Большинство пробойных стратегий представляют собой тактики следования тренду, разработанные для того, чтобы поймать большое движение. Стратегии основаны на краткосрочных пробоях и обычно прибыльны только при специфических условиях на рынке и предоставляют определенную свободу действий трейдеру. Возможно ли разработать краткосрочную пробойную систему, которая бы успешно работала при разных рыночных ситуациях и имела бы минимальное количество правил? Оценка стратегии, которая торгует на пробое диапазона, сформированного в первые рабочие часы недели, дает нам ключ к ответу на этот вопрос.

 

Сигналы пробоя в начале недели.

 

Логика системы проста. Каждый понедельник в 12:00 ЕТ рассчитывается торговый диапазон от максимума до минимума предыдущих 14 часов, который мы называем «размер коробки»,

 

На длину коробки над максимумом диапазона размещается стоп на покупку, селл-стоп ордер размещается под минимумом диапазона также на длину коробки. Расстояние между максимумом диапазона и стопом на покупку и между минимумом диапазона и стопом на продажу необходимо, чтобы избежать ложных пробоев. При открытии длинной сделки по стопу на покупку мы используем в качестве стоп-лосса минимум диапазона, тогда как при открытии короткой позиции по стопу на продажу мы используем в качестве стоп-лосса максимум диапазона. Для обоих ордеров (короткого и длинного) цель прибыли составляет 80% длины коробки. Если длина коробки меньше, чем 20 пипсов, мы не открываем позиции. 

 

Суммируем правила:

 

Открываем длинную позицию по стопу на покупку, если цена прошла вверх расстояние большее, чем длина коробки от максимума коробки.

Открываем короткую позицию по стопу на продажу, если цена прошла вниз расстояние большее, чем длина коробки от минимума коробки.

Закрываем длинную позицию по цене входа +0.80 длины коробки.

Закрываем короткую позицию по цене входа – 0.80 длины коробки.

 

Например, если максимум диапазона 146.50, минимум диапазона 145.00, то длина коробки будет равна 1.50 или 150 пипсов (146.50 - 145.00). Стоп на открытие длинной позиции необходимо разместить на уровне 148 (146.50 + 1.50), стоп-лосс для длинной позиции на уровне 145. Цель прибыли будет равна 149.20 (148.00 + 1.5 * 0.8). Стоп на открытие короткой позиции размещаем на 143.50 (145.00 - 1.50), стоп-лосс на уровне 146.50, цель прибыли будет находиться на уровне 142.30 (143.50 - 1.5 * 0.8).

 

Срок всех этих ордеров истекает в пятницу за час до закрытия рынка. На рисунке 1 показан пример сделки на 60-минутном графике британский фунт/японская иена (GBP/JPY).

 

Рисунок 1. Пример сделки. Система пробоя начала недели открывает короткую позицию, когда цена торгуется ниже «коробки», сформированной в первые 14 часов новой торговой недели.

 

 

Определение размера позиций.

 

Размер торгуемой позиции определяется на основании следующей формулы. Идея заключается в том, чтобы адаптировать размер позиции к рыночным условиям каждой недели, основываясь на доступном депозите и волатильности, которую определяет размер коробки.

 

Размер лота = (2* баланс счета)/(Размер контракта * (Длина коробки))

 

Например, для баланса счета равного 100.000 американских долларов, стандартного размера контракта 100.000 и размера коробки 1.5, размер лота будет равен 1.3 (2 * 100,000 / 100,000 * 1.5). Множитель 2 в верхней части дроби был выбран для того, чтобы риск составлял не более 2% на сделку.

 

Рост размера депозита будет приводить к тому, что у нас будет расти размер лота и наоборот. Включение размера контракта в знаменатель корректирует размер лота по отношению к рыночному инструменту. Размер коробки корректирует размер лота к диапазону, например, чем больше волатильность и чем больше размер коробки, тем меньше в результате размер лота.

 

Гибкость этого подхода определения размера позиции должна сделать стратегию менее восприимчивой к изменяющимся рыночным условиям.

 

Тестирование системы.

 

Система тестировалась на 60-минутных данных для периода с 1 января 2000 года по 1 июня 2009 года. Начальный баланс депозита 100.000 долларов. Стратегия, которая была разработана для пары GBP/JPY, сначала тестировалась на этой паре, а затем на парах евро/доллар, доллар/японская иена и британский фунт/американский доллар. В Таблице 1 на рисунке 2 приведен спред на сделку для разных валютных пар, который мы учитывали при тестировании.

 

 

Рисунок 2. Спреды, которые использовались при тестировании.

 

На рисунке 3 показана кривая депозита для пары GBP/JPY. Система очень хорошо работала до середины 2008 года, когда рост волатильности во время экономического кризиса привел к большой просадке (подобной той, которая была в 2003-2004 годах), от которой стратегия восстановилась. Согласно правилам системы мы заключили 64% возможных сделок, так как в 36% случаев не было соответствующих пробоев. Средняя годовая прибыль составила 9.6% при максимальной просадке 22.9%. И хотя среднее соотношении прибыльной сделки к убыточной сделке составило 0.38, 75% сделок по системе были прибыльными.

 

 

Рисунок 3. Кривая депозита для пары фунт/иена. Система входила в длительные просадки, однако в итоге оказалась прибыльной.

 

Хорошими были результаты тестирования других валютных пар (которые, в связи с меньшим спредом являются лучшими кандидатами для торговли). На рисунке 4 мы видим разные результаты тестов с использованием различных настроек буфера пробоя breakout buffer (BB) и цели прибыли profit target (PT). Более темные зеленые тени указывают не бОльшую среднюю годовую прибыль. Эти графики указывают на то, что мы можем найти робастные настройки параметров системы (без риска излишней оптимизации или подгонки кривой), поскольку наиболее прибыльные участки находятся рядом друг с другом – это указывает на то, что небольшие изменения параметров будут иметь ограниченное влияние на базовое поведение системы.

 

 

Рисунок 4. Настройки параметров. Тестирование разных настроек буфера пробоя (ось Х) и целей прибыли (ось У) показывает, что система является прибыльной при разных настройках параметров. Более темные тени указывают на бОльшую среднюю годовую прибыль.

 

Усреднение результатов, которые получены по четырем наиболее прибыльным настройкам для каждой валютной пары, дает нам результаты, приведенные в таблице 2 на рисунке 5 (в последней колонке показаны комбинации лучше всего сработавших параметров). Также применение наиболее прибыльных настроек для 2000-2005 годов для каждой валютной пары для периода 2005-2009 годов дало результаты, которые лучше, чем средние для каждой валютной пары в 2000-2005 года. Это указывает на то, что средние числа являются хорошим консервативным прогнозом на будущее.

 

 

Рисунок 5. Таблица 2. Усреднение результатов. Среднее четырех наиболее прибыльных настроек (2000-2009) для каждой валютной пары дает нам прогноз на будущее системы. В последней колонке приведены лучше всего сработавшие настройки для каждой валютной пары (буфер пробоя и цель прибыли).

 

Таблица 2 также показывает, что наиболее прибыльными были пары EUR/USD и USD/JPY. По этим парам стратегия смогла достигнуть самой большой средней годовой прибыли, более низких просадок и лучших коэффициентов соотношения прибыли к убытку, чем по паре GBP/JPY. Кривая депозита для наиболее прибыльной пары EUR/USD показывает, что система приносит прибыль при разных рыночных условиях, формируя новый максимум каждый год (рисунок 6).

 

 

Рисунок 6. Кривая депозита для пары EUR/USD. Кривая демонстрирует новый максимум каждый год.

 

Заключение

 

Эта простая, но эффективная пробойная стратегия требует от трейдера потратить немного времени всего раз в неделю для открытия позиций. Ее легко применять к любой валютной паре (Можно провести дальнейшее тестирование для проверки работы системы по более значительной корзине валют).

 

Тот факт, что система является прибыльной при разных параметрах и на разных валютных парах, заставляет предположить, что мы поймали важную тенденцию рынка: корреляцию между пробоем диапазона, установленном в начале недели и последующим движением валютной пары.

 

© CURRENCY TRADER, DANIEL FERNANDEZ

© Перевод: www.kroufr.ru